• Objetivos del Master:

  Obtener una visión global del sistema financiero, inmerso en un mercado globalizado y muy dinámico. Profundizar en el conocimiento de los mercados financieros, donde aparecen continuamente nuevos productos de inversión, y conocer los riesgos que comportan. Comprender modelos de valorización de activos y técnicas de análisis bursátil. Formar especialistas de alto nivel en dirección financiera, nuevos métodos de gestión y administración bancaria, e inversión bursátil.

• Master dirigido a:

  La Maestría en Finanzas está orientada a profesionales con experiencia en el sector financiero o bancario, y a licenciados que quieran orientar su carrera laboral hacia el mundo financiero.

• Contenido del Master:

  Programa de la maestría
  
  La estructura del programa se centra en aspectos financieros y bancarios, con un especial énfasis en las aplicaciones prácticas de las investigación científicas más actuales en las áreas de valoración de inversiones, gestión de carteras y de riesgos y gestión bancaria.
  
  Las grandes áreas en las que se estructura el programa son:
             
  - Estadística
  - Análisis de datos y de estados financieros
  - Economía financiera y de las organizaciones
  - Mercados Financieros
  - Finanzas empresariales e instituciones financieras
  - Renta fija y derivados
  - Gestión de riesgos
  
  Metodología
  
  La metodología de formación online del Instituto Universitario de Posgrado (IUP) se basa en un modelo activo y colaborativo. Los contenidos se articulan en escenarios, basados en situaciones con problemas reales ante los que el alumno debe tomar decisiones.
  
  El programa se desarrolla en un entorno virtual donde el alumno resuelve los casos prácticos que se le plantean, interactuando con sus compañeros, a través de los foros y el correo web, y consultando cualquier duda a los profesores.
  
  Asimismo, la Maestría en Finanzas integra gradualmente los documentos y herramientas necesarias para cada tarea, con el fin de facilitar al alumno la resolución de los casos.
  
  El aprendizaje es progresivo y la evaluación es continua: se realiza al final de cada ciclo de trabajo por el profesor, quien tendrá en cuenta no sólo el trabajo individual, sino también su participación en las actividades de grupo.
  La calificación final se obtiene a partir de:
  
  La realización de los ejercicios planteados en cada módulo.
  La participación en foros de debate y simulaciones.
  El examen Final (presencial).
  
  La estructura del Máster en módulos es la que sigue:
  
  Módulo 0. Introducción a la contabilidad, a las matemáticas y al programa
  estadístico Statgraphics
  - Objetivos:
  Repasar, o incorporar, conceptos básicos de la contabilidad y de las matemáticas
  aplicadas a las finanzas, así como proporcionar una introducción al manejo del
  programa de análisis estadístico Statgraphics, con el que se trabajará en varios de
  los módulos del máster, el cual proporciona una rapidez en el procesamiento de
  datos que nos permite centrar la atención en la interpretación de los resultados.
  - Contenidos:
  Introducción a la contabilidad
  1. Conceptos contables básicos.
  2. Gastos e ingresos, pérdidas y ganancias.
  3. El proceso contable general.
  4. Estados contables básicos o cuentas anuales.
  5. Introducción a la consolidación contable.
  Introducción a las matemáticas
  6. Matemáticas financieras.
  7. Límites y continuidad de funciones.
  8. Sistemas de ecuaciones.
  9. Cálculo diferencial y representación de funciones.
  Introducción a Statgraphics
  10. Introducción al programa Statgraphics: el editor de datos y los data file.
  11. Obtención de resultados: ventanas de análisis y statfolios.
  
  Módulo 1. Estadística aplicada a la empresa
  - Objetivos:
  Proporcionar una formación adecuada en los conceptos fundamentales de
  probabilidad y estadística que permita utilizarlos como instrumentos en los
  restantes módulos del Máster y en la solución de problemas que se plantean en la
  empresa. Los alumnos trabajarán con el programa Statgraphics.
  - Contenidos:
  1. Datos de una variable: representaciones gráficas.
  2. Datos de una variable: descripción numérica.
  3. Datos de dos variables: distribución conjunta.
  4. Datos de dos variables: covarianza y recta de regresión.
  5. Probabilidad.
  6. Variables aleatorias: distribuciones discretas
  7. Variables aleatorias: distribuciones continuas.
  8. Muestras y estimadores.
  9. Intervalos de confianza.
  10. Contraste de hipótesis.
   
  Módulo 2. Análisis de estados financieros
  - Objetivos:
  Proporcionar los conocimientos necesarios para realizar diagnósticos de las
  empresas a partir de la información contable que suministren y para distinguir entre
  empresas solventes, líquidas, rentables o eficientes. Los alumnos, en algunas tareas,
  utilizarán el programa Statgraphics.
  - Contenidos:
  1. Contabilidad básica.
  2. Estados contables adicionales.
  3. El análisis por ratios.
  4. Cálculo de ratios para una muestra internacional de empresas.
  5. Estados contables provisionales.
  6. Información de diagnóstico y redundante.
  7. Análisis del entorno competitivo.
  8. Predicción de beneficios.
  9. Predicción de quiebra y suspensión de pagos.
  10. Predicción del reparto de dividendos.
  
  Módulo 3. Economía de las organizaciones
  - Objetivos:
  Fomentar en los estudiantes el desarrollo de su capacidad analítica, imprescindible
  en el mundo de la gestión y administración de empresas, particularmente cuando
  en el ejercicio profesional la toma de decisiones está orientada a la resolución de
  problemas tales como el diseño de sistemas de incentivos eficientes, la forma más
  adecuada en la que deben resolverse cuestiones relativas a la compra de ciertos
  activos, incluyendo empresas proveedoras o clientes de la empresa principal, o la
  resolución de conflictos con proveedores, clientes u otras empresas que son el
  resultado de relaciones contractuales, o de contratos mal diseñados para abordar
  de forma satisfactoria los problemas de la empresa.
  - Contenidos:
  1. Toma de decisiones empresariales.
  2. Empresas y Mercados: costes de transacción.
  3. Coordinación de las actividades en la empresa.
  4. Integración vertical y costes de transacción.
  5. Límites y alcance de la empresa.
  6. Propiedad de los activos y organización de las actividades económicas.
  7. Empresa, incentivos y relación de empleo.
  8. Las relaciones entre la propiedad y la dirección de empresa.
  9. La propiedad y la dirección de la empresa: mecanismos de control externo.
  10. Gestión y propiedad: la empresa pública y los procesos de privatización.
  
  Módulo 4. Economía financiera
  - Objetivos:
  Dotar al alumno de las capacidades para analizar los riesgos y recompensas que
  ofrecen las oportunidades de inversión y financiación de la empresa, así como de
  un adecuado conocimiento general de los mercados y activos financieros.
  - Contenidos:
  1. Introducción a las finanzas.
  2. Valoración de inversiones.
  3. Valoración de activos financieros.
  4. Evaluación de proyectos de inversión.
  5. Eficiencia de los mercados financieros.
  6. Rentabilidad y riesgo de las inversiones.
  7. Teoría de carteras.
  8. Teoría de los mercados de capitales.
  9. Introducción a las opciones.
  10. Financiación y coste de capital.
  
  Módulo 5. Mercados financieros
  - Objetivos:
  Ofrecer una panorámica de mercados e instrumentos de valores poniendo especial
  atención en las distintas formas que tienen los agentes para invertir y en la
  legislación y forma de funcionamiento de los distintos mercados financieros.
  - Contenidos:
  1. Introducción a los Mercados financieros.
  2. Tipos de Mercados.
  3. Mercados de renta variable.
  4. Inversión institucional.
  5. Mercados de renta fija.
  6. Renta fija.
  7. Instrumentos derivados.
  8. Mercados de derivados.
  9. Índices bursátiles.
  10. Liquidez de los activos.
   
  Módulo 6. Finanzas empresariales
  - Objetivos:
  Analizar la información financiera del pasivo empresarial estudiando la estructura
  de capital y las fuentes de financiación de la empresa: fondos propios y deuda, para
  determinar si existe una estructura óptima de financiación y el coste del capital
  empresarial. Se estudian los modelos de Modigliani y Miller, impuestos y asimetrías
  en la información de los agentes, así como la política de dividendos. Asimismo, se
  estudian las diferencias de estructura del pasivo a nivel internacional, al igual que
  las Ofertas Públicas de Adquisición y las fusiones empresariales.
  - Contenidos:
  1. Panorámica de la financiación empresarial.
  2. La elección óptima de la estructura de capital.
  3. La financiación con fondos propios.
  4. La financiación con deuda.
  5. El coste del capital.
  6. Conflictos de intereses y elección de la estructura de capital.
  7. Los efectos de la información asimétrica.
  8. Política de dividendos.
  9. Fusiones y adquisiciones.
  10. Diferencias internacionales en la financiación empresarial.
  
  Módulo 7. Análisis de datos financieros
  - Objetivos:
  El módulo tiene dos partes: en la primera se proporcionan las técnicas de análisis de
  relaciones entre variables mediante el modelo de regresión, a fin de conocer cómo
  una variable afecta a otra, estudiando en qué ocasiones puede aplicarse y su
  interpretación. En la segunda parte se introducen los modelos ARIMA de análisis de
  series temporales. Mediante estos modelos se pueden ajustar series temporales y
  obtener predicciones sobre sus valores futuros. Para ello se utiliza el programa
  Statgraphics.
  - Contenido:
  1. Modelo de regresión simple (I).
  2. Modelo de regresión simple (II).
  3. Regresión múltiple..
  4. Multicolinealidad.
  5. Variables cualitativas.
  6. Series temporales (I): estacionalidad
  7. Series temporales (II): series no estacionarias: ruido blanco y modelos AR.
  8. Series temporales (III): procesos MA y ARMA
  9. Series temporales (IV): modelos ARIMA
  10. Series temporales (V): series temporales estacionarias.
   
  Módulo 8. Renta fija y derivados
  - Objetivos:
  Analizar los principales instrumentos de renta fija y derivados, incluyendo los
  modelos actuales de determinación de precios más utilizados y la información
  financiera necesaria para valorar estos instrumentos, con los modelos estadísticos
  más relevantes. En todo ello están contenidos elementos como los tipos de interés
  y su estructura temporal y conceptos como ‘duración’ e ‘inmunización de carteras’.
  Entre los principales instrumentos derivados se analizan los futuros y las opciones,
  tanto sobre activos financieros como sobre mercancías, la metodología para su
  valoración y los principales mercados.
  - Contenidos:
  1. Activos y mercados de renta fija.
  2. Aspectos financieros de los títulos de renta fija.
  3. Riesgo de insolvencia: rating y agencias de calificación crediticia.
  4. Medida del riesgo y rendimiento de títulos de renta fija.
  5. Gestión de carteras de renta fija.
  6. Introducción a los derivados.
  7. Los futuros.
  8. Las opciones.
  9. Valoración de opciones.
  10. Derivados sobre tipos de interés y mercancías.
  
  Módulo 9. Instituciones financieras (Banca)
  - Objetivos:
  Este módulo analiza la actividad de intermediación financiera, su funcionamiento,
  resultados y marco regulador. En particular, se analiza el sector bancario y de cajas
  de ahorro para definir la necesidad de un marco legal y económico de protección
  de los depositantes, medidas de rentabilidad y riesgo bancarios y funcionamiento
  del sector, además del impacto de las nuevas tecnologías en el tamaño y la gestión
  de las entidades, y el proceso actual de consolidación e internacionalización
  bancaria.
  - Contenidos:
  1. El marco regulatorio de los sistemas financieros.
  2. Análisis del negocio bancario a través de los balances.
  3. Análisis de la rentabilidad bancaria.
  4. Necesidad de la regulación bancaria.
  5. Regulación del riesgo de crédito.
  6. Las medidas de rentabilidad en la banca.
  7. Los distintos tipos de riesgo: indicadores y sistemas de medición.
  8. Las nuevas tecnologías y su impacto en el negocio bancario.
  9. Eficiencia y tamaño. Economías de escala y de alcance.
  10. El proceso de consolidación del sector financiero.
  
  Módulo 10. Gestión de riesgos
  - Objetivos:
  En este módulo se estudian las funciones de los distintos instrumentos financieros
  en la cobertura de riesgos en la empresa, entre ellos las principales medidas de
  evaluación del riesgo en un contexto internacional de volatilidad de precios y tipos
  de interés, situación que ha obligado a reconsiderar los instrumentos tradicionales
  de gestión del riesgo, incluyendo los derivados, así como a contemplar la necesidad
  de aplicar instrumentos comprehensivos del riesgo como el VaR (Value at Risk).
  - Contenidos:
  1. El riesgo financiero.
  2. La gestión del riesgo.
  3. Instrumentos de gestión del riesgo.
  4. Prácticas de gestión del riesgo.
  5. Gestión de riesgos de tipos de interés.
  6. La volatilidad.
  7. Las griegas.
  8. Seguro de carteras.
  9. Valor en riesgo. Aplicación práctica del VaR.
  10. VaR por simulación.

Cursos y master en Mexico - Cursos y master en Chile - Cursos e mestrados no Brasil - Cursos y master en Argentina

Formations et masters en France - Corsi e master in Italia - Cursos y master en Colombia

Cursos y maestrías en Peru - Cursos y maestrías en Ecuador